当前位置:首页 > 天逸智库

《报告》连载 | 集团财务公司助力商业保理

作者:admin     点击:365      时间:2019-04-17

 

2016年11月印发的《中国银监会办公厅关于稳步开展企业集团财务公司延伸产业链金融服务试点工作有关事项的通知》中,明确规定财务公司延伸产业链金融服务试点的业务包括“一头在外”的票据贴现业务,“一头在外”的应收账款保理业务。因而财务公司作为产业链上的核心企业付款方,其贴现和保理业务能有效解决其上下游中小微企业的融资问题。

 

(1)集团财务公司的数量

 

从公布的数据来看,截止2018年7月,集团财务公司行业共有法人机构262家,有一些集团财务公司是近年来由银监会批复筹建的,还未开业,因而统计数据存在误差。从现有的集团财务公司经营主体来看,民营企业设立财务公司的数量呈持续上升的趋势,民间资本进入财务公司越来越多,逐步呈现多元化的所有制结构。

 

从企业集团财务公司目前的地理分布来看,目前地处北京的企业集团财务公司较多,有76家,其次上海的企业集团财务公司有25家,广东企业集团财务公司22家,山东有18家,其他零星分布在全国各省市。

 

 

已经公布的企业集团财务公司的注册资本金额50亿以上的有14家,其中中国石化财务有限责任公司的注册资本达180亿元,中国电力财务有限公司的注册资本达130亿元。企业集团财务公司注册资本金在20亿至50亿(包含50亿)的企业共有58家,注册资本金在10亿至20亿(包含20亿)的共有60家,注册资本金在10亿(包含10亿)以内的有130家。

 

近年来,不少企业集团财务公司增资其注册资本金,双汇集团财务公司近期追加投资3亿元,其注册资本金从5亿元增加至8亿元。重庆力帆财务公司时隔一年两次增资,2018年1月按原持股比例追加投资,力帆财务公司的注册资本由15亿元增加至30亿元,该公司主要是希望进一步拓展新业务,提高金融服务的效率,增强抗风险能力,降低资金成本。从其近年的财务报表来看,力帆财务公司2017年底资产总额达82亿元,营业收入为2.16亿元,净利润为1.1亿元。

 

随着企业集团财务公司在集团业务中发挥的重要作用越发凸显,集团财务公司的净利润也逐年增加,业务范围和业务规模也不断扩大,因而,有为数不少的集团财务公司陆续通过增资来增强其抵御风险和响应业务的需求的能力。

 

(2)集团财务公司经营状况

 

从资产规模来看,2017年底,集团财务公司表内资产达5.72万亿元,较2016年底增长20.1%,较2015底4.07万亿元相比增长40.4%。2017年底集团财务公司的所有者权益为7,967.9亿元,利润总额和净利润分别为975.04亿元和753.26亿元,同比增长22.56%和21.51%,资本充足率为20.92%。

 

截止2018年二季度,集团财务公司的资产总规模为5.23万亿元,所有者权益为8,413.79亿元,利润总额和净利润分别为578.15亿元和445.66亿元,资本充足率为21.95%。

 

 

集团财务公司主要通过为成员单位提供发放贷款融资、向产业链上下游企业提供买方信贷、消费信贷、融资租赁以及票据贴现、应收账款保理等金融服务。2017年,财务公司全行业发放贷款余额2.52万亿元,较年初增加4,405.36亿元,增幅21.19%。而2018年二季度财务公司全行业贷款余额为2.61万亿元,比年初增加896.22亿元。

 

从集团财务公司近年来的利润指标上来看,利润总额呈逐年增加的趋势,2015年、2016年、2017年年末分别同比上一年度利润总额上升8.8%、5.0%和22.55%。净利润在2015、2016年、2017年末也分别同比上一年度上升8.94%、6.14%和21.51%,其利润率也呈逐年增加的趋势。

 

 

对集团财务公司近几年来同期的利润总额进行分析,可以看出,2018年二季度完成的利润总额达到近年来最高点,这与集团财务公司积极进行资金管理,提高资金使用效率,加强集团内部财务管理有着不可分割的关系。

 

 

近年来,集团财务公司配合所属企业集团及时调整集团流动性资金的管理,使得集团货币资金保持高备付、低不良的态势,风险管理能力大幅提升。从公开数据来看,财务公司的不良资产率持续下降,2014年为0.11%,2015年为0.05%,2016年为0.03%,2017年为0.03%。同时财务公司的拨备覆盖率逐年持续增加,2014年为1,215.88%,2015年为2,763.3%,2016年为3,303.79%,2017年为3,937.85%。

 

 

据公开资料显示,已经有多家集团财务公司获批成为能够开展延伸产业链金融业务的财务公司,中国铁建是首家获批的非银行金融机构。2017年9月28日,西部矿业集团财务有限公司为白玉县会新矿业有限公司办理了500万元应收账款保理业务,这是其首单“一头在外”应收账款保理业务,标志着其延伸产业链金融业务全面落地。通过延伸产业链金融服务,集团财务公司逐步将金融服务的触角拓展至集团产业链上游客户,为产业链客户提供优质的金融服务,促进集团成员企业与上游客户紧密合作,进一步提升集团产业链运行效率,更好地支持集团主业发展和服务实体经济。


Copyright © 2015-2019 天逸金融服务集团 版权所有 鄂ICP备12009823号-1

鄂公网安备 42018502002196号

鄂公网安备 42018502003076号

鄂公网安备 42018502003078号